景嘉微：回应2.2亿增资诚恒微质疑，称交易无溢价且具协同效应
来源：问董秘
投资者提问：
贵公司以2.2亿元增资“诚恒微”，认购33.59%股权，并通过一致行动协议控制64.89%表决权，交易估值6.55亿元，较诚恒微净资产1749万元溢价3647%。这意味着，每收购一元净资产，需付出超过36元的代价，而这家公司的员工大多数是从贵公司转移过去的，而且在过去17个月几乎没有任何收入。种种迹象表明，该交易疑涉关联方套利。市场上好标的很多，为什么贵公司偏偏要一次又一次地损害广大投资者的利益？
董秘回答(景嘉微SZ300474)：
您好，①本次交易各方根据2025年5月31日为评估基准日的《无锡诚恒微电子有限公司估值报告》（沃克森估报字（2025）第0250号），并经协商一致，以1元每股的注册资本进行增资，不存在溢价3647%的情形。此外，对于任何捏造、散布传播不实信息的行为，公司将保留对相关信息发布及传播主体追究责任的权利。 ②公司与标的公司诚恒微及其他交易各方均不构成《深圳证券交易所创业板股票上市规则》中规定的关联关系情形，本次对外投资事项不属于关联交易。 ③DeepSeek等高性能大模型以及模型压缩、轻量化技术的共同出现，不仅降低了AI应用的门槛，还将算力逐步下沉到边端侧，持续催生对边端侧AI芯片的需求。无锡诚恒微电子有限公司主营业务为边端侧AI芯片设计、研发与销售，在研产品主要为具有高集成高算力低功耗的边端侧AI芯片。 ④公司本次以增资及签署一致行动协议的形式控股诚恒微，将充分释放双方在技术、市场与生态层面的协同潜能，构建“高性能GPU+边端侧AI芯片”双轮驱动的新发展格局，扩宽产品的应用场景和拓展服务客户领域，完善AI芯片多元化布局，不仅能赋能专用领域的智能化体系建设，也能全面覆盖智能终端及通用行业应用场景，创造新的业绩增长点，提升公司应对未来竞争的持续经营能力。 ⑤本次交易存在整合、盈利不及预期和商誉减值的风险，交易尚需股东大会审议，最终实施存在不确定性，敬请广大投资者理性投资，注意风险。感谢您的关注！