AI基金国投瑞银新能源混合A（007689）披露2026年半年报，上半年基金利润4.39亿元，加权平均基金份额本期利润0.5641元。报告期内，基金净值增长率为25.1%，截至上半年末，基金规模为19.82亿元。

该基金属于偏股混合型基金。截至9月4日，单位净值为2.132元。基金经理是施成，目前管理6只基金。其中，截至9月4日，国投瑞银先进制造混合近一年复权单位净值增长率最高，达15.43%；国投瑞银产业转型一年持有期混合A最低，为-5.05%。

基金管理人在半年报中表示，科技产业快速发展，但受供给端软约束，预计不会出现大幅加杠杆的投资。行业体量增长带动新项目持续出现，对电力和有色等需求形成积极拉动。国内供给投放已于一年前基本结束，产能过剩大幅化解，部分环节已现紧平衡。AI 和新能源放大需求，使部分环节供需矛盾提前显现。我们认为今年周期投资机会可能提前，市场表现值得期待。

截至9月4日，国投瑞银新能源混合A近三个月复权单位净值增长率为-18.64%，位于同类可比基金172/191；近半年复权单位净值增长率为-7.65%，位于同类可比基金152/187；近一年复权单位净值增长率为11.87%，位于同类可比基金93/181；近三年复权单位净值增长率为10.80%，位于同类可比基金137/173。

通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。

从基金股票资产的估值角度来看，以最新中报数据计算，2026年6月30日，该基金持股加权市盈率（TTM）约为92.42倍，同类均值为52.05倍；加权市净率（LF）约12倍，同类均值为5.04倍；加权市销率（TTM）约7.69倍，同类均值为4.18倍；三项估值均高于同类平均水平。

从成长性角度看，2026年1-6月，基金持有股票的加权营业收入同比增长率（TTM）为0.46%，加权净利润同比增长率（TTM）为2.13%，加权年化净资产收益率为0.13%。

截至6月30日，基金近三年夏普比率为0.4862，位于同类可比基金141/174。

截至9月4日，基金近三年最大回撤为41%，同类可比基金排名167/175。单季度最大回撤出现在2022年三季度，为26.31%。

据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为91.86%，同类平均为87.09%。2022年末基金达到94.08%的最高仓位，2022年三季度末最低，为88.05%。

截至2026年上半年末，基金规模为19.82亿元。

截至2026年6月30日，基金持有人共计7.47万户，合计持有6.74亿份。其中管理人员工持有201.57万份，占比0.30%，机构持有份额占比11.98%，个人投资者占比88.02%。

截至2026年6月30日，基金最近半年换手率约168.7%，持续1年低于同类均值。

该基金持股集中度较高。截至2026年上半年末，基金十大重仓股分别是东山精密、中际旭创、多氟多、中材科技、麦格米特、国际复材、铜冠铜箔、方正科技、欧陆通、天赐材料。